矽料價格
本週矽料價格持續下滑,國內單、多晶用矽料價格的下滑幅度都在5%左右,比預期的跌幅大。目前單晶的主流價格來到每公斤74元人民幣左右,而最新成交的價格都碰觸不到本週高點,基本從每公斤75元人民幣以下開始談。但由於單晶需求穩定,因此後續單晶的價格下滑空間有限,目前的調整因素主要來自於維持下游單多晶的成本價差。
預期近期的矽料價格會在這週就暫時打底,但四月底的新一輪議價可能還會有小幅跌價。多晶則多維持在每公斤60元人民幣左右,小量價格會在每公斤60元人民幣以下。四月預計會有幾家矽料廠要進行檢修,將讓市場的供過於求情況稍微減弱。海外部分,單晶價格也跟著國內下滑,多晶則因為沒有太多交易,價格參考性不足。
矽片價格
本週多晶矽片受到矽料跌價以及稅改雙重影響,國內主流價格跌破每片2元,來到每片1.95元人民幣,甚至不少成交在1.9-1.93元人民幣之間。由於矽料價格看似接近打底,因此多晶矽片下跌的價格態勢應會趨緩,低價1.9元人民幣左右應該可以暫時打住。海外主要則是稅改影響,目前價格約每片0.26-0.265美元左右。
單晶部份,在中環上週調整報價為3.17元人民幣後,順勢拉高本週高價,主流價格則沒有明顯變化。海外價格也依舊維持在每片0.423-0.43美元之間。本週新增158.75mm (G1)的直方片報價,由於Infolink預估158.75mm的單晶矽片在下半年需求會快速增加,因此在第二季開始加入報價。唯目前提供158.75mm的單晶矽片企業仍少,且多與目前既有156.75mm (M2)的矽片價格掛勾,因此價格的調查範圍會較集中。
電池片價格
雖然上週電池片價格幾乎全面下調,但整體市場需求並不算太弱,電池片簽單情況良好,一線電池片大廠皆近乎滿單。單晶PERC電池片部分,四月成交價大多落在每瓦1.19-1.21元人民幣之間,但市場上每瓦1.17-1.18元等較低價的訂單也略有所聞。在此價格下,GW級的電池廠幾乎都已把四月訂單量鎖定完畢、庫存狀況健康,因此預期在洽談五月價格以前,單晶PERC電池片已不會再有變動。
本週多晶電池片價格則反應多晶矽片的價格下調,但由於日本、印度兩大海外市場在3月31日財報年度結束之後仍有部分需求續航,再加上電池廠大多已沒有常規多晶電池片產線,使得多晶電池片目前供需平衡,訂單算是優於預期,價格僅從上週每瓦0.87元人民幣微幅下調至每瓦0.84-0.86元人民幣。
海外電池片部分,除了台灣PERC電池片因為台灣需求逐漸減弱而使得價格略有松動以外,其他市場PERC電池片價格沒有太大變動。東南亞多晶電池片也因為印度需求不差,價格持穩在每瓦0.12元美金上下。
模組價格
時序步入第二季,雖然海外需求續熱,但海外市場更加的聚焦在高效模組需求。因此單晶PERC模組、半片模組、大矽片模組訂單熱度明顯優於常規多晶模組。尤其海外布局佳的一線大廠目前單晶PERC模組仍供應緊張,使得一線廠單晶PERC模組價格仍高檔持穩在0.275-0.285元美金。二線廠雖陸續有出現較低的報價,但整體市場價格尚算穩定。而目前歐、美、澳等高效需求強勁的市場,也陸續出現320W及以上等更高效的模組需求,這也讓下半年半片模組、大矽片模組的實際產出將會持續增加。
國內市場方面,業內對於政策出台的時間仍有各種猜測,但考慮到政策出台後還需2-3個月的時間處理前置作業,使得國內需求在二季度必然持續冷清。